大摩：华润万象生活长期购物中心整合者地位被低估

近日，摩根士丹利发布了一份报告，深入研究了华润万象生活的竞争格局和新商场规划等，并认为该公司属于被低估的长期购物中心整合者，更加看好该股。

摩根士丹利预计，该公司在2023年至2025年的盈利年均复合增长率将达到23%，而在2025年至2030年将达到10%。

此外，该机构重申了对华润万象生活的“增持”评级，并将其目标价由39.82港元上调至41.49港元。摩根士丹利还上调了华润万象生活2024年至2026年每股盈利预测分别为1%、4%和7%，认为该公司的长期购物中心整合者地位被低估，并预计其购物中心业务在2030年将贡献公司毛利率约60%。此外，该公司的购物中心同店销售增长一直跑赢行业平均水平。